نحوه محاسبه سود در بایننس

محاسبه سود در بایننس، به ویژه در معاملات اهرمی (لوریج) و فیوچرز، فرآیندی تخصصی است که شامل درک مفاهیمی چون اهرم، مارجین، و قیمت لیکوئید شدن می شود. این محاسبات به معامله گران کمک می کند تا پیش از ورود به پوزیشن های معاملاتی، سود و زیان بالقوه خود را برآورد کرده و تصمیمات آگاهانه تری بگیرند. آگاهی از نحوه عملکرد این بازارها و ابزارهای آن برای مدیریت ریسک و بهینه سازی بازدهی، حیاتی است.

بازار پویای ارزهای دیجیتال، فرصت های بی شماری را برای سرمایه گذاران و معامله گران فراهم آورده است. در میان ابزارهای متنوع این بازار، معاملات اهرمی یا لوریج دار، به دلیل پتانسیل بالای کسب سود، از محبوبیت ویژه ای برخوردارند. این نوع معاملات که عمدتاً در بازارهای فیوچرز و مارجین انجام می شوند، به کاربران اجازه می دهند تا با سرمایه ای فراتر از موجودی واقعی خود، وارد پوزیشن های معاملاتی شوند. درک عمیق از ماهیت اهرم، نحوه کاربرد آن و روش های دقیق محاسبه سود و زیان، برای هر تریدری که قصد فعالیت حرفه ای در این حوزه را دارد، ضروری است.

اهرم در فیوچرز چیست

اهرم یا لوریج (Leverage) در معاملات فیوچرز ارز دیجیتال، ابزاری است که به معامله گران این امکان را می دهد تا با سرمایه ای به مراتب بیشتر از موجودی اولیه خود، در بازار حضور پیدا کنند. به عبارت دیگر، صرافی به معامله گر سرمایه قرض می دهد تا بتواند اندازه پوزیشن معاملاتی خود را افزایش دهد. برای مثال، اگر شما ۱۰۰ دلار سرمایه داشته باشید و از اهرم ۱۰ برابر استفاده کنید، می توانید پوزیشنی به ارزش ۱۰۰۰ دلار باز کنید. این ویژگی، پتانسیل کسب سود را به طرز چشمگیری افزایش می دهد، اما در عین حال، ریسک های بالقوه را نیز به همان نسبت تشدید می کند.

هدف اصلی استفاده از اهرم در فیوچرز، بهره برداری حداکثری از نوسانات کوچک قیمتی در بازار است. معامله گران حرفه ای با استفاده از تحلیل های دقیق، جهت حرکت قیمت را پیش بینی کرده و با به کارگیری اهرم، سود بیشتری از تغییرات اندک قیمت به دست می آورند. با این حال، باید توجه داشت که هرچه نسبت اهرم بالاتر باشد، حساسیت پوزیشن به تغییرات قیمت بیشتر شده و احتمال لیکوئید شدن سرمایه اولیه در صورت حرکت بازار در خلاف جهت پیش بینی، افزایش می یابد. بنابراین، مدیریت ریسک و تعیین حد ضرر مناسب، از اصول لاینفک استفاده از اهرم است.

انواع معاملات اهرمی در ترید ارز دیجیتال

در دنیای معاملات اهرمی ارز دیجیتال، دو نوع اصلی از این معاملات وجود دارد که هر یک ویژگی ها و کاربردهای خاص خود را دارند: معاملات مارجین و معاملات فیوچرز. هر دو نوع به معامله گران اجازه می دهند تا با سرمایه ای بیش از موجودی واقعی خود معامله کنند، اما سازوکار و سطح ریسک آن ها متفاوت است. درک تفاوت های این دو نوع معامله، برای انتخاب استراتژی مناسب و مدیریت بهینه سرمایه ضروری است.

معاملات مارجین

معاملات مارجین (Margin Trading) به معامله گران این امکان را می دهد که با قرض گرفتن سرمایه از صرافی، پوزیشن هایی با حجم بزرگ تر از موجودی حساب خود باز کنند. در این نوع معامله، شما بخشی از سرمایه کل پوزیشن را به عنوان وثیقه یا مارجین اولیه (Initial Margin) خود قرار می دهید و مابقی را از صرافی قرض می گیرید. پوزیشن های مارجین می توانند به دو صورت لانگ (Long) یا شورت (Short) باز شوند. در پوزیشن لانگ، معامله گر انتظار افزایش قیمت دارایی را دارد و در پوزیشن شورت، پیش بینی کاهش قیمت را می کند.

ریسک اصلی در معاملات مارجین، مفهوم مارجین کال (Margin Call) است. اگر قیمت دارایی به سمتی حرکت کند که باعث کاهش ارزش وثیقه شما شود، صرافی از شما می خواهد که سرمایه بیشتری به حساب خود واریز کنید تا نسبت مارجین حفظ شود. در غیر این صورت، پوزیشن شما به صورت خودکار بسته (لیکوئید) شده و سرمایه اولیه شما از دست می رود. این نوع معاملات برای سرمایه گذاران با تجربه که توانایی مدیریت ریسک بالایی دارند، مناسب است.

معاملات فیوچرز

معاملات فیوچرز (Futures Trading) شامل خرید و فروش قراردادهایی است که تعهد به خرید یا فروش یک دارایی خاص در آینده با قیمت از پیش تعیین شده را نشان می دهد. برخلاف معاملات مارجین که در آن شما مستقیماً دارایی را با پول قرض گرفته شده معامله می کنید، در فیوچرز شما با قراردادها سر و کار دارید. این قراردادها خود دارای اهرم هستند و می توانند اهرم های بسیار بالاتری (گاهی تا ۱۰۰ برابر یا بیشتر) را ارائه دهند که پتانسیل سود و زیان را به شدت افزایش می دهد.

قراردادهای فیوچرز به دو دسته اصلی تقسیم می شوند: فیوچرز دارای تاریخ انقضا و فیوچرز دائمی (Perpetual Futures). فیوچرزهای دائمی، برخلاف نوع اول، تاریخ انقضای مشخصی ندارند و تا زمانی که معامله گر آن را نبندد یا لیکوئید نشود، باز می مانند. این نوع قراردادها به دلیل انعطاف پذیری بیشتر و امکان نگهداری طولانی مدت پوزیشن، در بین معامله گران محبوبیت زیادی دارند. ریسک لیکوئید شدن در فیوچرز نیز مانند مارجین بالا است و نیاز به مدیریت دقیق سرمایه دارد.

نیازمندی های حساب مارجین

برای ورود به دنیای معاملات اهرمی، به ویژه در بخش مارجین، درک نیازمندی های حساب و مفاهیم مرتبط با آن از اهمیت بالایی برخوردار است. یک حساب مارجین در واقع به شما اجازه می دهد تا با قرض گرفتن سرمایه از صرافی، قدرت خرید خود را افزایش دهید. اما این قرض گرفتن، با یک سری تعهدات و الزامات همراه است که برای جلوگیری از ضررهای سنگین و حفظ سلامت مالی، باید به دقت رعایت شوند.

اولین گام برای فعال سازی معاملات مارجین، داشتن حداقل سرمایه اولیه در حساب شماست. این مبلغ، که به عنوان وثیقه برای پوزیشن های اهرمی شما عمل می کند، درصدی از کل ارزش معامله ای است که قصد دارید باز کنید. صرافی ها این حداقل مبلغ را تعیین می کنند و بدون آن، امکان ورود به معاملات اهرمی وجود ندارد. این نیازمندی ها به حفظ تعادل و جلوگیری از ریسک های بیش از حد در بازار کمک می کند.

وجه تضمین و حداقل وجه تضمین

«وجه تضمین اولیه» (Initial Margin) به درصدی از کل ارزش معامله اشاره دارد که شما باید در زمان باز کردن یک پوزیشن اهرمی، به عنوان وثیقه در حساب خود داشته باشید. این مبلغ، سرمایه اولیه شما برای شروع معامله اهرم دار است. برای مثال، اگر قصد دارید پوزیشنی به ارزش ۱۰,۰۰۰ دلار باز کنید و صرافی وجه تضمین اولیه را ۱۰٪ تعیین کرده باشد، شما باید ۱,۰۰۰ دلار در حساب مارجین خود داشته باشید.

«حداقل وجه تضمین» (Maintenance Margin) نیز حداقل مبلغی است که باید همواره در حساب مارجین شما باقی بماند تا پوزیشن معاملاتی شما باز بماند. اگر ارزش دارایی های شما در حساب مارجین به زیر این سطح برسد، صرافی «مارجین کال» (Margin Call) صادر می کند. در این حالت، شما باید مبلغی را به حساب خود اضافه کنید تا سطح مارجین به حد نصاب برسد، یا پوزیشن خود را ببندید. عدم رعایت این موضوع منجر به لیکوئید شدن خودکار پوزیشن و از دست رفتن سرمایه خواهد شد. درک این دو مفهوم برای مدیریت ریسک در ترید اهرمی بسیار حیاتی است.

مزایا و معایب استفاده از لوریج یا اهرم

استفاده از اهرم در معاملات ارز دیجیتال، شمشیری دو لبه است که می تواند هم پتانسیل سودآوری را به شدت افزایش دهد و هم ریسک از دست دادن سرمایه را دوچندان کند. درک دقیق مزایا و معایب این ابزار، پیش نیاز هر معامله گری است که قصد ورود به بازارهای اهرمی را دارد. تصمیم گیری برای استفاده از لوریج باید با آگاهی کامل از تمامی جوانب آن صورت گیرد تا از ضررهای ناخواسته جلوگیری شود.

اصلی ترین مزیت لوریج، توانایی باز کردن پوزیشن های معاملاتی بسیار بزرگ تر از سرمایه واقعی شماست. این امر به معنای افزایش چشمگیر سود بالقوه از نوسانات بازار است. حتی با سرمایه ای اندک، می توان به بازدهی های قابل توجهی دست یافت. همچنین، استفاده از اهرم به معامله گر اجازه می دهد تا بخشی از سرمایه خود را برای سایر سرمایه گذاری ها یا فرصت های دیگر آزاد نگه دارد. این قابلیت، انعطاف پذیری بیشتری در مدیریت سبد دارایی ها ایجاد می کند و امکان حضور ۲۴ ساعته در بازار را فراهم می سازد.

اما در کنار این مزایا، معایب قابل توجهی نیز وجود دارد. بزرگ ترین عیب، افزایش شدید ریسک و ضرر است. همانطور که سود شما چند برابر می شود، ضررهای احتمالی نیز به همان نسبت تشدید می یابند. ریسک مارجین کال شدن، یکی دیگر از معایب جدی است؛ اگر بازار در خلاف جهت پیش بینی شما حرکت کند، صرافی از شما می خواهد که سرمایه بیشتری واریز کنید و در صورت عدم انجام این کار، پوزیشن شما به صورت خودکار لیکوئید می شود. علاوه بر این، استفاده از سرمایه قرضی معمولاً شامل هزینه های تأمین مالی یا «فاوندینگ ریت» (Funding Rate) می شود که می تواند به مرور زمان هزینه های معامله را افزایش دهد، به خصوص اگر پوزیشن ها برای مدت طولانی باز بمانند. بنابراین، معامله گران باید با احتیاط و استراتژی مشخص از اهرم استفاده کنند.

نحوه محاسبه سود و زیان با اهرم در ارز دیجیتال

محاسبه سود و زیان در معاملات اهرمی ارز دیجیتال، هسته اصلی مدیریت موفقیت آمیز این نوع ترید است. درک فرمول ها و مفاهیم مرتبط به شما این امکان را می دهد که قبل از ورود به هر معامله، ریسک و بازدهی آن را به دقت ارزیابی کنید. این بخش به شما کمک می کند تا با اصول ریاضیاتی پشت این محاسبات آشنا شوید و بتوانید عملکرد پوزیشن های خود را با اهرم، به درستی پیش بینی کنید.

نسبت های اهرمی و نحوه محاسبه آن ها

نسبت اهرمی نشان دهنده نسبت قدرت معاملاتی شما به سرمایه اولیه واقعی تان است. این نسبت، تعیین می کند که با هر واحد سرمایه خود، تا چه میزان می توانید در بازار معامله کنید. فرمول بنیادی برای محاسبه اهرم به شرح زیر است:

اهرم (L) = ارزش کل پوزیشن (P) ÷ سرمایه واقعی (C)

برای مثال، اگر شما ۱۰۰۰ دلار سرمایه واقعی دارید و می خواهید پوزیشنی به ارزش ۱۰,۰۰۰ دلار باز کنید، نسبت اهرم شما ۱۰ برابر (۱۰X) خواهد بود. این یعنی به ازای هر یک دلار از سرمایه شما، می توانید به ارزش ده دلار معامله کنید. درک این نسبت ها برای تعیین اندازه مناسب پوزیشن و مدیریت ریسک ضروری است؛ چرا که انتخاب نسبت اهرم بالاتر به معنای افزایش پتانسیل سود و زیان به طور همزمان است.

نحوه محاسبه سود در پوزیشن لانگ اهرم دار

در یک پوزیشن لانگ اهرم دار، شما انتظار افزایش قیمت دارایی را دارید. فرمول کلی برای محاسبه سود یا زیان در پوزیشن لانگ به شرح زیر است:

سود یا زیان = ((قیمت خروج - قیمت ورود) ÷ قیمت ورود) × اهرم × سرمایه اولیه (مارجین)

بیایید یک مثال را بررسی کنیم: فرض کنید بیت کوین را در قیمت ۲۰,۰۰۰ دلار با سرمایه اولیه ۱۰۰ دلار و اهرم ۱۰ خریداری کرده اید (پوزیشن لانگ). اگر قیمت بیت کوین به ۲۲,۰۰۰ دلار افزایش یابد و پوزیشن خود را ببندید:

تغییر قیمت = ۲۲,۰۰۰ - ۲۰,۰۰۰ = ۲,۰۰۰ دلار (افزایش ۱۰٪)

سود معامله = (۲۰۰۰ ÷ ۲۰۰۰۰) × ۱۰ × ۱۰۰ = ۱۰٪ × ۱۰ × ۱۰۰ = ۱۰۰ دلار

این مثال نشان می دهد که چگونه یک افزایش ۱۰ درصدی در قیمت، با استفاده از اهرم ۱۰ برابر، منجر به ۱۰۰ درصد سود بر روی سرمایه اولیه شما می شود. اما باید توجه داشت که اگر قیمت به جای افزایش، کاهش می یافت، ضرر شما نیز به همین نسبت چند برابر می شد.

نحوه محاسبه سود در پوزیشن شورت اهرم دار

در یک پوزیشن شورت اهرم دار، شما پیش بینی می کنید که قیمت دارایی کاهش خواهد یافت. در این حالت، ابتدا دارایی را با قیمت بالاتر می فروشید و سپس در قیمت پایین تر آن را بازخرید می کنید تا سود کسب کنید. فرمول کلی محاسبه سود یا زیان در پوزیشن شورت به شرح زیر است:

سود یا زیان = ((قیمت ورود - قیمت خروج) ÷ قیمت ورود) × اهرم × سرمایه اولیه (مارجین)

مثالی دیگر: فرض کنید اتریوم را در قیمت ۳,۰۰۰ دلار با سرمایه اولیه ۲۰۰ دلار و اهرم ۵ به صورت شورت باز کرده اید. اگر قیمت اتریوم به ۲,۸۵۰ دلار کاهش یابد و پوزیشن خود را ببندید:

کاهش قیمت = ۳,۰۰۰ - ۲,۸۵۰ = ۱۵۰ دلار (۵٪ کاهش)

سود معامله = (۱۵۰ ÷ ۳۰۰۰) × ۵ × ۲۰۰ = ۵٪ × ۵ × ۲۰۰ = ۵۰ دلار

نکته مهم این است که اگر قیمت دارایی به جای کاهش، افزایش یابد، معامله گر دچار ضرر می شود. در صورتی که این افزایش بیش از حد باشد، پوزیشن لیکوئید شده و کل سرمایه مارجین از دست می رود. بنابراین، مدیریت دقیق ریسک و تعیین حد ضرر در این نوع معاملات نیز از اهمیت بالایی برخوردار است.

محاسبه قیمت لیکوئید شدن

قیمت لیکوئید شدن (Liquidation Price) نقطه ای حیاتی در معاملات اهرمی است که هر معامله گری باید از آن آگاه باشد. این قیمت، نقطه ای است که اگر بازار به آن برسد، پوزیشن شما به صورت خودکار توسط صرافی بسته می شود و شما تمام یا بخش عمده ای از سرمایه اولیه (مارجین) خود را از دست می دهید. دانستن نحوه محاسبه این قیمت به شما کمک می کند تا ریسک خود را بهتر مدیریت کرده و حد ضرر مناسبی تعیین کنید.

فرمول ساده برای محاسبه قیمت لیکوئید شدن به شرح زیر است:

قیمت لیکوئید = قیمت ورود - ((۱ ÷ نسبت اهرم) × قیمت ورود)

برای مثال، اگر شما بیت کوین را در قیمت ۴۰,۰۰۰ دلار خریداری کرده اید (پوزیشن لانگ) و از اهرم ۲۰ استفاده کرده اید:

قیمت لیکوئید = ۴۰,۰۰۰ - ((۱ ÷ ۲۰) × ۴۰,۰۰۰) = ۴۰,۰۰۰ - (۰.۰۵ × ۴۰,۰۰۰) = ۴۰,۰۰۰ - ۲,۰۰۰ = ۳۸,۰۰۰ دلار

این بدان معناست که اگر قیمت بیت کوین به ۳۸,۰۰۰ دلار برسد، پوزیشن شما لیکوئید خواهد شد. به عبارت دیگر، (۱ تقسیم بر نسبت اهرم) نشان دهنده درصدی از تغییر قیمت در جهت مخالف است که باعث لیکوئید شدن می شود. در این مثال، ۵٪ (۱/۲۰) کاهش قیمت منجر به لیکوئید شدن می شود. درک این نقطه، به شما امکان می دهد تا با دقت بیشتری سرمایه گذاری کنید و از ضررهای ناگهانی جلوگیری کنید.

مثال از نحوه محاسبه سود و زیان در معامله اهرم ارز دیجیتال

برای درک عمیق تر نحوه محاسبه سود و زیان در معاملات اهرمی ارز دیجیتال، بررسی مثال های واقعی می تواند بسیار کمک کننده باشد. این مثال ها به شما نشان می دهند که چگونه تغییرات کوچک در قیمت، با اعمال اهرم، می تواند به سود یا زیان های قابل توجهی منجر شود. در ادامه، دو مثال عملی برای پوزیشن های لانگ و شورت اهرم دار ارائه می دهیم تا محاسبات شفاف تر شوند.

فرض کنید قصد دارید با ۱۰۰ دلار سرمایه اولیه وارد معامله شوید و از اهرم ۲۰ برابر استفاده کنید. این یعنی شما می توانید پوزیشنی به ارزش ۲۰۰۰ دلار باز کنید. این قدرت معاملاتی بالا، پتانسیل سود شما را افزایش می دهد، اما در عین حال، به همان نسبت ریسک را نیز بالا می برد. درک این رابطه مستقیم بین اهرم و اندازه پوزیشن، برای هر معامله گری ضروری است.

معاملات اهرمی، در عین حال که فرصت های سودآوری بالایی را فراهم می کنند، ریسک های قابل توجهی نیز دارند. مدیریت دقیق سرمایه و درک کامل فرمول های سود و زیان، کلید موفقیت در این بازار است.

مثال ۱: پوزیشن لانگ اهرم دار

• دارایی: بیت کوین
• قیمت ورود: ۳۰,۰۰۰ دلار
• قیمت خروج: ۳۱,۵۰۰ دلار
• اهرم: ۱۰ برابر
• سرمایه اولیه (مارجین): ۱۵۰ دلار

محاسبه:

• تغییر قیمت: ۳۱,۵۰۰ – ۳۰,۰۰۰ = ۱,۵۰۰ دلار (افزایش ۵٪)
• سود معامله = (۱۵۰۰ ÷ ۳۰۰۰۰) × ۱۰ × ۱۵۰ = ۵٪ × ۱۰ × ۱۵۰ = ۷۵ دلار

در این مثال، با افزایش ۵ درصدی قیمت، شما ۷۵ دلار سود کسب کرده اید، که معادل ۵۰ درصد سود روی سرمایه اولیه ۱۵۰ دلاری شماست. این قدرت اهرم را در افزایش بازدهی نشان می دهد.

مثال ۲: پوزیشن شورت اهرم دار

• دارایی: اتریوم
• قیمت ورود: ۲,۵۰۰ دلار
• قیمت خروج: ۲,۳۷۵ دلار
• اهرم: ۸ برابر
• سرمایه اولیه (مارجین): ۱۰۰ دلار

محاسبه:

• کاهش قیمت: ۲,۵۰۰ – ۲,۳۷۵ = ۱۲۵ دلار (۵٪ کاهش)
• سود معامله = (۱۲۵ ÷ ۲۵۰۰) × ۸ × ۱۰۰ = ۵٪ × ۸ × ۱۰۰ = ۴۰ دلار

در این سناریو، با کاهش ۵ درصدی قیمت اتریوم، شما ۴۰ دلار سود به دست آورده اید. این مثال نشان می دهد که چگونه می توان از کاهش قیمت ها نیز با استفاده از پوزیشن شورت و اهرم، سود کسب کرد. در هر دو مثال، اهمیت درک درصد تغییرات قیمت و تأثیر اهرم بر آن، مشهود است.

آشنایی با ماشین حساب فیوچرز بایننس

ماشین حساب فیوچرز بایننس، ابزاری قدرتمند و کاربردی است که به معامله گران کمک می کند تا پیش از ورود به معاملات اهرمی، تمامی جنبه های مالی معامله را به دقت ارزیابی کنند. این ابزار، یک شبیه ساز مالی است که به شما اجازه می دهد تا سناریوهای مختلف سود، زیان، و قیمت لیکوئید شدن را بر اساس پارامترهای مختلفی مانند قیمت ورود، قیمت خروج، اهرم، و سرمایه اولیه محاسبه کنید. استفاده از این ماشین حساب برای مدیریت ریسک و برنامه ریزی استراتژی های معاملاتی، ضروری است.

ماشین حساب فیوچرز بایننس معمولاً به سه بخش اصلی تقسیم می شود که هر کدام برای محاسبه جنبه خاصی از معامله طراحی شده اند:

۱. PNL Calculator (ماشین حساب سود و زیان)

این بخش به شما امکان می دهد تا سود یا زیان بالقوه یک معامله را بر اساس قیمت های ورود و خروج مورد نظر خود محاسبه کنید. شما باید نوع پوزیشن (لانگ یا شورت)، قیمت ورود، قیمت خروج و مقدار سرمایه (Size) پوزیشن را وارد کنید. این ابزار به شما نشان می دهد که در صورت رسیدن قیمت به هدف مورد نظر، چه میزان سود یا زیان خواهید داشت. این بخش برای ارزیابی سریع پتانسیل یک معامله پیش از باز کردن آن، بسیار مفید است.

۲. Target Price Calculator (ماشین حساب قیمت هدف)

این ابزار برای معامله گرانی طراحی شده است که هدف مشخصی از سودآوری دارند. با وارد کردن نوع پوزیشن، قیمت ورود، مقدار پوزیشن و مقدار سود مورد نظر، ماشین حساب به شما می گوید که قیمت دارایی باید به چه سطحی برسد تا به سود دلخواه شما دست یابید. این قابلیت برای تعیین اهداف قیمتی و برنامه ریزی برای بستن پوزیشن در زمان مناسب، کاربردی است و به شما کمک می کند تا با دیدی روشن تر، نقاط خروج را مشخص کنید.

۳. Liquidation Price Calculator (ماشین حساب قیمت لیکوئید شدن)

شاید مهم ترین بخش این ماشین حساب، بخش محاسبه قیمت لیکوئید شدن باشد. با وارد کردن نوع پوزیشن، قیمت ورود، اهرم انتخابی و سرمایه اولیه (مارجین)، این بخش به شما نقطه ای را نشان می دهد که اگر بازار به آن برسد، پوزیشن شما به صورت خودکار بسته شده و سرمایه اولیه شما از دست می رود. این ابزار به شما کمک می کند تا ریسک های خود را به دقت بسنجید و با آگاهی کامل از بدترین سناریو، حد ضرر مناسبی برای خود تعیین کنید. این امر به جلوگیری از ضررهای غیرقابل جبران در بازار ارز دیجیتال کمک شایانی می کند.

کارمزد معامله تعهدی ارز دیجیتال

کارمزد در معاملات تعهدی ارز دیجیتال، یکی از جنبه های مهمی است که معامله گران باید به آن توجه ویژه داشته باشند. این کارمزدها می توانند بر سودآوری نهایی معاملات شما تأثیرگذار باشند، به ویژه در معاملاتی که با حجم بالا و دفعات زیاد انجام می شوند. صرافی های مختلف، ساختارهای کارمزدی متفاوتی دارند که شامل کارمزد معاملات (Trading Fees) و نرخ تأمین مالی (Funding Rates) می شود.

کارمزد معاملات معمولاً به صورت درصدی از حجم معامله محاسبه می شود و ممکن است برای سفارش گذار (Maker) و سفارش بردار (Taker) متفاوت باشد. سفارش گذاران کسانی هستند که با قرار دادن سفارشات لیمیت به دفتر سفارشات عمق می بخشند، در حالی که سفارش برداران با اجرای فوری سفارشات موجود، نقدینگی را از بازار خارج می کنند. نرخ تأمین مالی (Funding Rate) نیز هزینه ای است که در معاملات فیوچرز دائمی، بین معامله گران لانگ و شورت رد و بدل می شود تا قیمت قرارداد فیوچرز به قیمت اسپات نزدیک بماند. این نرخ هر چند ساعت یکبار تنظیم می شود و می تواند مثبت یا منفی باشد، به این معنی که گاهی معامله گران لانگ به شورت ها پرداخت می کنند و گاهی برعکس. این هزینه ها، حتی اگر کوچک به نظر برسند، در طولانی مدت می توانند بر سود نهایی شما تأثیر بگذارند.

درک دقیق ساختار کارمزدها و نرخ تأمین مالی در معاملات اهرمی، برای بهینه سازی استراتژی های معاملاتی و افزایش سودآوری در بلندمدت، ضروری است.

پلتفرم هایی برای انجام معاملات اهرم دار رمزارزی

انتخاب پلتفرم مناسب برای انجام معاملات اهرم دار رمزارزی، یکی از تصمیمات کلیدی برای هر معامله گر است. صرافی های متعددی در سراسر جهان خدمات معاملات اهرمی را ارائه می دهند که هر کدام ویژگی ها، کارمزدها و محدودیت های خاص خود را دارند. از جمله صرافی های مطرح در این زمینه می توان به صرافی بایننس، کوکوین، و کوین بیس اشاره کرد که امکانات پیشرفته ای مانند تنوع بالا در جفت ارزها، اهرم های بالا، تحلیل های لحظه ای و محیط کاربری حرفه ای ارائه می دهند. اما در میان این گزینه ها، صرافی بایننس به دلیل حجم بالای معاملات و امکانات گسترده، از محبوبیت ویژه ای برخوردار است.

صرافی بایننس

صرافی بایننس (Binance)، به عنوان یکی از بزرگترین و پرکاربردترین صرافی های ارز دیجیتال در جهان، بستر وسیعی برای انجام معاملات اهرم دار فراهم کرده است. این صرافی از سال ۲۰۱۹ معاملات فیوچرز و مارجین را به خدمات خود اضافه کرد و از آن زمان تاکنون، به یکی از مقاصد اصلی تریدرهای اهرمی تبدیل شده است. بایننس اهرم های متفاوتی را برای جفت ارزهای مختلف ارائه می دهد که در برخی موارد می تواند تا ۱۲۵ برابر نیز برسد، هرچند برای اکثر کاربران و جفت ارزهای محبوب، معمولاً تا ۲۰ برابر اهرم در دسترس است.

یکی از ویژگی های مهم بایننس، وجود صندوق بیمه مارجین است. این صندوق برای محافظت از نقدینگی صرافی و کاربران در شرایط نوسانات شدید بازار طراحی شده است. در صورت لیکوئید شدن یک پوزیشن با ضرر بیش از مارجین اولیه، این صندوق کسری را پوشش می دهد. همچنین، بایننس امکان استفاده از ماشین حساب فیوچرز پیشرفته ای را فراهم کرده که به کاربران در محاسبه سود، زیان، و قیمت لیکوئید شدن کمک شایانی می کند. با این حال، کاربران ایرانی به دلیل تحریم ها، برای استفاده از بایننس با چالش هایی روبرو هستند و باید از روش های جایگزین برای دسترسی به این پلتفرم استفاده کنند.

---

سوالات متداول

فرمول محاسبه سود و زیان در معاملات اسپات بایننس چیست؟

در معاملات اسپات بایننس، محاسبه سود و زیان بسیار ساده است. فرمول آن به این صورت است: سود یا زیان = (قیمت فروش – قیمت خرید) × تعداد واحد دارایی. در این نوع معاملات، اهرم وجود ندارد و شما مستقیماً دارایی را با سرمایه خودتان خرید و فروش می کنید.

چگونه قیمت ورودی و خروجی در بایننس را برای محاسبه سود پیدا کنیم؟

برای پیدا کردن قیمت ورودی و خروجی در بایننس، می توانید به تاریخچه معاملات (Order History) یا تاریخچه پوزیشن ها (Position History) در بخش معاملات فیوچرز یا اسپات مراجعه کنید. این بخش ها اطلاعات دقیقی از قیمت هایی که در آن ها سفارشات شما اجرا شده اند، ارائه می دهند.

PNL در بایننس فیوچرز به چه معناست؟

PNL مخفف Profit and Loss (سود و زیان) است و در بایننس فیوچرز، نشان دهنده سود یا زیان محقق شده یا محقق نشده پوزیشن های شماست. PNL محقق نشده، سود یا زیانی است که پوزیشن شما در حال حاضر دارد، اما هنوز بسته نشده است. PNL محقق شده، سود یا زیانی است که پس از بستن کامل پوزیشن، به دست آمده است.

تفاوت سود محقق شده و سود محقق نشده در بایننس چیست؟

سود محقق شده (Realized PNL) به سود یا زیانی گفته می شود که پس از بستن کامل یک پوزیشن معاملاتی به دست می آید و به حساب شما منتقل شده است. در مقابل، سود محقق نشده (Unrealized PNL) به سود یا زیانی اشاره دارد که پوزیشن شما در حال حاضر (قبل از بسته شدن) دارد و هنوز نهایی نشده است. این سود یا زیان با نوسانات لحظه ای بازار تغییر می کند.

آیا ماشین حساب سود و زیان در اپلیکیشن بایننس وجود دارد؟

بله، ماشین حساب سود و زیان فیوچرز (Futures Calculator) در اپلیکیشن موبایل بایننس نیز در دسترس است. این ابزار به کاربران امکان می دهد تا به راحتی سود و زیان احتمالی، قیمت هدف و قیمت لیکوئید شدن را پیش از ورود به معامله، محاسبه و ارزیابی کنند.